Dluhy českých domácností v únoru znovu vzrostly, primárně díky financování bydlení

Co si z článku odnést

• Dluhy domácností u bank v Česku se v únoru meziměsíčně zvýšily o 17,61 miliardy Kč na 2,614 bilionu Kč.
• V meziročním srovnání vzrostlo zadlužení domácností o 216,3 miliardy Kč.
• Úvěry na bydlení tvoří 77 procent celkových dluhů domácností a jejich objem v únoru stoupl na 2,011 bilionu Kč.
• Objem úvěrů nefinančním podnikům se zvýšil o 23,76 miliardy Kč na 1,544 bilionu Kč.
• U firem byly v únoru nejsilnější dlouhodobé úvěry, nejvýrazněji ale rostly krátkodobé půjčky.
• ČNB sestavila statistiku za únor na základě dat od 42 aktivně působících bank a poboček zahraničních bank, bez ČNB.

Dluhy domácností pokračují v růstu

Česká národní banka zveřejnila předběžná data, podle nichž se zadlužení domácností u bank v únoru zvýšilo zhruba o 17,61 miliardy korun na celkových 2,614 bilionu Kč. Jde o další pokračování dlouhodobého trendu, který podle centrální banky trvá už od února 2016. Jedinou výjimkou byl duben 2022, kdy se dluhy domácností meziměsíčně snížily. To ale souviselo s odebráním bankovní licence české pobočce ruské Sberbank.

V meziročním srovnání je posun ještě výraznější. Za posledních 12 měsíců stouply dluhy domácností o 216,3 miliardy korun, což potvrzuje, že poptávka po financování zůstává silná. Hlavní část tohoto zadlužení tradičně připadá na bydlení, které v českém prostředí dlouhodobě představuje největší položku rodinných rozpočtů financovanou úvěrem.

„Z čísel je vidět, že české domácnosti dál spoléhají především na financování bydlení. Právě hypotéky a další úvěry na bydlení zůstávají hlavním motorem růstu celkového zadlužení, protože jde o dlouhodobou potřebu, kterou většina lidí bez bankovního financování nevyřeší,“

říká Miroslav Majer, CEO portálu hyponamiru.cz.

Bydlení zůstává hlavním motorem zadlužení

Z celkového objemu dluhů domácností tvoří naprostou většinu úvěry spojené s bydlením. Podle komentáře ČNB hypotéky a další úvěry na bydlení představovaly v únoru 77 procent celkových dluhů domácností. Jejich objem se meziměsíčně zvýšil o 0,6 procenta na 2,011 bilionu korun. To potvrzuje, že právě financování vlastního bydlení zůstává pro české domácnosti hlavním důvodem, proč si půjčují.

Vedle toho ale tentokrát rostla i další část zadlužení domácností. Hlavní finanční analytik Provident Financial Petr Javůrek upozornil, že tempo zadlužování v roce 2026 je mírně vyšší než loni a spotřebitelé mají díky optimistickému výhledu do budoucna větší chuť utrácet. Podle něj nerostly jen úvěry na bydlení, ale tentokrát výrazněji stouplo také zadlužení na spotřebitelských úvěrech. A právě tady je změna dobře vidět: domácnosti nejsou aktivní jen při řešení bydlení, častěji sahají po úvěrech i kvůli dalším výdajům.

Firemní úvěry rostly ještě rychleji než u domácností

Vedle domácností se v únoru zvýšil také objem úvěrů nefinančním podnikům. Firmy dlužily bankám 1,544 bilionu korun, což znamená meziměsíční růst o 23,76 miliardy Kč. V meziročním srovnání se zadlužení podniků zvýšilo přibližně o 99 miliard korun.

Na rozdíl od domácností ale není vývoj firemních dluhů tak plynulý. ČNB upozorňuje, že objem dluhů nefinančních podniků během posledních 12 měsíců kolísal. Pokles nastal v červenci a říjnu, zatímco v ostatních měsících úvěry rostly. Je z toho vidět, že firemní sektor reaguje pružněji na aktuální potřebu financování, investic nebo provozního kapitálu.

„U firemních úvěrů je důležité sledovat nejen celkový objem, ale i strukturu podle splatnosti. Ta totiž napovídá, zda podniky řeší spíš dlouhodobý rozvoj, nebo krátkodobé provozní potřeby. Únorová data naznačují, že vedle dlouhodobého financování zesílila i potřeba rychlejších peněz v kratším horizontu,“

doplňuje Miroslav Majer, CEO portálu hyponamiru.cz.

Struktura úvěrů firem ukazuje na silný nárůst krátkodobého financování

Z pohledu původní doby splatnosti zůstávají u českých firem dominantní dlouhodobé úvěry. Ty v únoru tvořily 54 procent celkového objemu firemních dluhů a jejich hodnota vzrostla o 7 miliard korun na 838 miliard Kč. Jde tedy stále o nejvýznamnější složku podnikových úvěrů.

Nejvýraznější posun ale nastal u krátkodobého financování. Objem krátkodobých úvěrů vzrostl o 20 miliard korun na 320 miliard Kč, což byl v únoru nejsilnější nárůst ze všech sledovaných kategorií. Opačným směrem se vydaly střednědobé úvěry, jejichž objem se snížil o 3 miliardy korun na 383 miliard Kč.

• Dlouhodobé úvěry dosáhly 838 miliard Kč.
• Krátkodobé úvěry vzrostly na 320 miliard Kč.
• Střednědobé úvěry klesly na 383 miliard Kč.

Co únorová statistika ČNB zachycuje

Bankovní statistiku zveřejňuje Česká národní banka každý měsíc. Únorová data byla sestavena ze zdrojových údajů od 42 aktivně působících bank a poboček zahraničních bank, bez samotné ČNB. Jde o předběžná čísla, která nabízejí pravidelný přehled o tom, jak se vyvíjí zadlužení domácností i firem v českém bankovním sektoru.

Právě tato statistika dlouhodobě ukazuje, že u domácností má vývoj jednoznačný směr. Zadlužení roste prakticky nepřetržitě a únor tento trend znovu potvrdil. U firem je situace proměnlivější, ale i zde únor přinesl citelný růst, zejména díky krátkodobým úvěrům.

Zdroj: ČTK